Що таке технічний аналіз? Як аналізувати рух ціни на ринку криптовалют?
Зміст
Технічний аналіз або ТА — це метод дослідження фінансових ринків, у тому числі ринку криптовалюти за допомогою аналізу та інтерпретації історичних цінових даних.
Тех Аналіз заснований на припущенні, що історія руху ціни може допомогти у прогнозуванні майбутніх ринкових тенденцій і глобальних трендів. У технічному аналізі ринку немає необхідності вивчати фундаментальні чинники, такі як економічні показники чи новини про компанії або ринок. Натомість, технічні аналітики зосереджуються на ціні та певних закономірностях руху графіка.
ТА допомагає дотримуватися дисциплінованої торгівлі та подолати емоції — головну проблему всіх трейдерів. Як тільки ви починаєте укладати реальні угоди, емоції відразу займають лідируючу позицію, а розум та об’єктивність відходять на другий план.
Тож, як робити технічний аналіз криптовалют? Які його переваги та недоліки? Детальніше про це у статті.
Історія Технічного Аналізу
Тех Аналіз — це метод, який має багату історію та був розроблений задовго до появи цифрових валют. У його основі лежить робота японських рисових торговців у XVIII–XIX століттях. Вони створили спеціальний метод аналізу свічкових графіків, що досі залишається важливим інструментом для аналітики ринку.
З часом цей метод адаптувався для різних потреб різних ринків, включно з фондовим, товарним і, нарешті, крипторинком. Один із найважливіших етапів у розвитку пов’язаний з Чарльзом Доу — відомим американським журналістом та засновником видання The Wall Street Journal.
Чарльз Доу, працюючи журналістом, одним із перших почав систематично вивчати фінансові ринки та їхній рух. Він зауважив, що активи та ринки не випадкові у своїй поведінці, а, навпаки, часто дотримуються певних трендів та схем поведінки. Ці спостереження привели його до створення концепції, яка стала відома як «Теорія Доу».
Теорія Доу стверджує, що ціни на актив уже включають всю необхідну інформацію для прийняття рішень. Тобто ціна на актив вже відображає всю доступну інформацію. Це означає, що все, що відомо про компанію, економіку та навіть ширші суспільні чинники, вже враховано у ціні.
Наступне його спостереження полягало у тому, що ринок має три напрямки:
- Первинні рухи: Це основні тенденції ринку, які можуть зберігатися протягом року й більше та відображають загальний напрямок і стан ринку;
- Повторні рухи: Це корекційні рухи у рамках первинного тренду, які можуть рухатися проти напряму первинного тренду. Їх тривалість зазвичай становить від кількох тижнів до кількох місяців;
- Незначні рухи: Це короткострокові коливання, які можуть тривати від кількох годин до місяця та часто розглядаються як шум у контексті більш широких тенденцій.
У рамках цієї теорії Доу також виділив три основні фази ринкового циклу:
- Накопичення (з англ. Акумуляція, Accumulation Phase): Це початкова фаза, коли «розумні гроші», тобто досвідчені інвестори починають «збирати активи» всупереч загальним настроям на ринку. Ціни ще не починають активно зростати;
- Зростання (з англ. Public Participation або Big Move): Після фази накопичення широка публіка починає слідувати за трендом, що призводить до значного руху цін;
- Розподіл (з англ. Distribution Phase): На цій фазі ті, хто був на початку тренду, починають фіксувати прибуток і виходити з позицій.
Теорія Доу також включає роботу з індикаторами, такими як ковзні середні, для визначення напрямку тренду та його сили. Його підхід, крім того, наголошує на важливості розворотних моделей. Тренди зберігаються доти, доки не відбудеться явний розворот. Згідно з теорією Доу, він залишається чинним доти, доки не з’явиться явна ознака його розвороту.
Загалом, теорія Доу є наріжним каменем ТА і пропонує основу для розуміння руху будь-якого ринку та поведінки інвесторів. Хоча вона була сформульована більше століття тому, її акцент на трендах, тенденціях і ціновій дії, як раніше, актуальні і лежать в основі сучасного технічного аналізу в трейдингу.
Тех аналіз криптовалют: Основи
Мета аналізу криптовалют — це передбачення майбутніх цінових рухів і визначення моментів входу та виходу з ринку. Принципи ТА включають припущення, що інформація про рух ціни включає всі необхідні дані для прийняття торгових рішень, а ціни рухаються в певних трендах, які можна дослідити і визначити.
Як працює Технічний Аналіз?
Технічний аналіз для початківців може бути складним. І насправді це ціла наука. Важко описати всю механіку роботи тех. аналізу у трейдингу у дії. Однак можна виділити кілька ключових етапів, яким зазвичай слідують професійні трейдери:
- Дані: Аналітики збирають історичні дані щодо цін певного активу на різних годинних проміжках (ТФ). Як правило, для цього використовують сайти, які відображають історію руху ціни у певний проміжок часу. Наприклад, прямо на біржі криптовалют або на певних агрегаторах, таких як TradingView або інші;
- Графіки: Дані аналізуються та подаються у вигляді графіків цінових свічок, лінійних графіків або інших типів графічного відображення ціни. Цей етап один і найважливіших, тому що дає максимальну кількість вступних для аналітики. На графіку можна проаналізувати поточний тренд, середньострокову/короткострокову тенденцію тощо;
- Індикатори: Аналітики використовують різні технічні індикатори для виявлення сигналів на купівлю або продаж активу. Наприклад, ковзні середні (Moving Averages). Вони допомагають згладити цінову динаміку та виділити тренд. Проста ковзна середня (SMA) та експоненційна ковзна середня (EMA) — дві найбільш поширені. Індекс відносної сили (Relative Strength Index, RSI): Оцінює швидкість та зміну цін. RSI коливається між 0 та 100 і часто використовується для виявлення перекупленості або перепроданості активу. Інші, такі як MACD (Moving Average Convergence Divergence), Bollinger Bands;
- Паттерни: Оцінюють характерні графічні фігури, такі як голова та плечі, трикутники, подвійні вершини, прапори тощо, які можуть вказувати на майбутній ринковий тренд;
- Прогноз: На основі аналізу даних та інструментів, технічні аналітики намагаються передбачити майбутні цінові рухи та приймати рішення про вхід або вихід із ринку. Іноді аналітики використовують комбінацію: технічний і фундаментальний аналіз, який дає додаткові дані про проєкт, що стоїть за активом.
Наприклад, технічний аналіз біткоїна — це багатогранний підхід, що вимагає глибокого вивчення різних факторів, при цьому основна увага приділяється графічним моделям на графіку. Крім того, істотну роль у формуванні вартості першої криптовалюти відіграють фундаментальні зміни: оновлення нормативно-правової бази, технологічний прогрес та зміна настрою інвесторів. Поєднання аналізу графіків із розумінням фундаментальних факторів дозволяє трейдерам та інвесторам отримати повне уявлення про динаміку ринку криптовалюти та приймати більш виважені рішення.
На WhiteBIT можна відстежувати рух ціни криптовалют, отримувати дані в режимі реального часу й аналізувати тенденцій на ринку.
Але варто розуміти, що будь-які з цих даних не є гарантією успіху. Адже, технічний аналіз у трейдингу ґрунтується на історичних даних, і минулі результати не гарантують майбутніх успіхів.
Торгівля криптовалютою з технічного аналізу: Основні особливості
Технічний аналіз криптовалюти має свої особливості, зумовлені унікальними характеристиками ринку цифрових активів.
Наприклад, крипторинки працюють цілодобово, без перерв у вихідні, що відрізняється від традиційних фінансових ринків. Це створює можливість для постійної торгівлі, тож трейдери повинні бути готові реагувати на події у будь-який час.
Але варто розуміти, що обов’язково потрібно робити перерви від торгівлі, оскільки це безпосередньо впливає на загальний добробут трейдера при технічному аналізі ринку криптовалют. Трейдери схильні до стресу, особливо в умовах високої ринкової волатильності. Періодичні перерви допомагають знизити рівень стресу, запобігають перевтомі та дає трейдеру можливість відійти від ринку, переглянути свої стратегії і повернутися з більш ясним розумом. Пам’ятайте, що турбота про себе та правильне управління часом — ключові аспекти успішного трейдингу у довгостроковій перспективі.
- Криптовалюти часто схильні до високого ступеня волатильності, що може надати безліч можливостей для прибуткової торгівлі, але також підвищує ризик збитків;
- Деякі непопулярні криптовалюти можуть мати низьку ліквідність, що може створювати проблеми під час входу та виходу з позицій. Трейдери повинні бути обережні та враховувати цей фактор;
- Новини та події, пов’язані з криптовалютами, можуть суттєво впливати на ціни. Трейдери активно стежать за оновленнями та новинами у соціальних мережах, щоб оцінити вплив цих подій на ринок. Крім того, для аналітики часто використовують фундаментальний аналіз, який допомагає оцінити не лише актив, а й проєкт, який за ним стоїть.
Що таке технічний аналіз у трейдингу?
У порівнянні зі звичним підходом у технічному аналізі, де в центрі уваги знаходяться цінові та торгові дані, фундаментальний аналіз призначений для глибшого розуміння внутрішньої вартості активу. Це включає аналіз фінансових і виробничих показників, оцінку компанії та її репутації, вивчення ринкової конкуренції і загальний стан галузі.
Тех аналіз у трейдингу часто використовується для передбачення цінових рухів та загальної поведінки ринку, а фундаментальний служить методом оцінки вартості активу з урахуванням його потенціалу та контексту.
Технічний аналіз графіків криптовалют знаходить свою популярність серед короткострокових трейдерів, які прагнуть виявити можливості у короткострокових тенденціях. З іншого боку, фундаментальний аналіз є більш поширеним серед інвесторів, які здійснюють оцінку активу з більш довгостроковою перспективою.
За що критикують Технічний Аналіз? Переваги та недоліки ТА
«Сигнали» на графіку часто бувають неточними, особливо в умовах високої волатильності, характерної для цифрових валют. Вона створює непередбачувані коливання цін, що робить складним досягнення високої точності в технічному аналізі різних патернів.
Інший, пов’язаний аспект — обмежена здатність ТА враховувати фундаментальні фактори. Цей метод аналізу орієнтований лише на історичні цінові дані, та водночас враховує психологію трейдерів, від якої рухи цін залежать навіть сильніше, ніж від фінансових показників, ринкових коефіцієнтів, економічних прогнозів і т.д. Технічний аналіз — єдиний спосіб виміряти цей ірраціональний, емоційний компонент, який є на всіх ринках.
Предметом обговорення, крім вищепереліченого, стає суб’єктивна інтерпретація графіків. На жаль, людина схильна бачити ринок таким, яким йому хочеться, а не таким, яким він є насправді. Кожен бачить різні сценарії на тому самому графіку, що створює простір для суперечливих торгових рішень.
При цьому, ТА також може стати пророцтвом, що самовиконується, — передбаченням, яке опосередковано впливає на реальність таким чином, що в результаті виявляється вірним. Тобто, популярні фігури та сигнали починають «працювати» лише тому, що їх широко використовують інші учасники ринку, незалежно від справжньої динаміки руху ціни.
Насправді технічний аналіз ринку допомагає лише тією мірою, якою трейдер або інвестор може грамотно його використовувати. Ефективність цього методу багато у чому залежить від досвіду, підходу та вміння адаптувати стратегії до умов ринку, що змінюються.
Важливо пам’ятати, що навіть найпросунутіший ТА не виключає ризиків і не забезпечує гарантії успішних угод. Не існує абсолютно надійного підходу, який би передбачив рух ціни на ринку ймовірністю 100%. Ринки вкрай складні та схильні до впливу безлічі факторів, включаючи економічні події, геополітичні зміни, технологічні інновації, психологію учасників і багато інших.
FAQ
У TA йдеться про час, а ФА — про цінність. Технічний аналіз фокусується на даних про ціни та обсяги для виявлення закономірностей і прогнозування майбутньої поведінки ринку. Він спирається на графік ціни та статистичні індикатори. На відміну від нього фундаментальний аналіз оцінює внутрішню вартість криптовалюти на основі фінансових, економічних та інших якісних і кількісних факторів.
Так, технічний аналіз дійсно допомагає отримати важливі дані про ціну активу та скласти прогноз майбутнього руху. Але, допомагає лише тією мірою, якою трейдер чи інвестор може грамотно його використовувати.
Він є найбільш ефективним у поєднанні з іншими методами, такими як фундаментальний аналіз, аналіз настроїв та інших факторів. Такий багатогранний підхід дозволяє отримати більш повний аналіз ринку та знизити ризики, пов'язані з часто непередбачуваним характером криптовалютних ринків.
Розуміння технічного аналізу ринку криптовалют — це шлях, який потребує часу та практики. Хоча ця стаття пропонує основи, трейдерам-початківцям слід підходити до вивчення ТА системно, починаючи з основ і поступово заглиблюючись у складніші концепції. Пам'ятайте, що ця стаття є лише першою сходинкою, яка надає основи знань, необхідних для подальших успішних торгів.
