Что такое биржа криптовалют? Все, что необходимо знать новичку

Виды криптовалютных бирж

Существует несколько видов криптовалютных бирж:

• Централизованные биржи (CEX);
• Децентрализованные биржи (DEX);
• P2P-платформы (Peer-to-Peer).

Давайте разбираться, что это и как они работают.

CEX

Централизованные биржи / Centralized exchange (CEX) — это площадки для трейдинга, с «центральным органом управления», который регулирует работу биржи. CEX выступают посредниками между пользователями, желающими купить или продать криптовалюту. То есть централизованная криптобиржа — это любая биржа, которой управляет компания или организация.

Большинство бирж поддерживает национальные валюты — это позволяет пользователям пополнить свой баланс с помощью традиционных платежных систем, банковских переводов или другими способами.

Основным преимуществом централизованных бирж является то, что они нивелируют большую часть сложностей использования криптовалют. Например, CEX предлагают понятный и простой интерфейс, а также предоставляют большое количество торговых инструментов для взаимодействия с криптовалютами.

Централизация позволяет сервису:

• Работать в правовом поле;
• Защищать активы пользователей;
• Иметь обширный функционал для торговли;
• Работать с фиатными (государственными) валютами.

Такая криптобиржа отвечает за сохранность активов и помогает восстановить доступ к аккаунту. Как правило, имеет встроенный кошелек для хранения цифровых активов.

CEX придерживаются финансового законодательства страны, где они были зарегистрированы. Для полного доступа к торговым инструментам платформы пользователю необходимо подтвердить свою личность.

С одной стороны, централизация бирж противоречит главному принципу технологии блокчейн: отсутствие централизации, то есть какого-либо контрольного органа. Администрация биржи имеет доступ к счетам пользователей, по запросу может передавать данные государственным органам, заблокировать счет или определенную операцию.

С другой стороны, централизованные биржи имеют собственный штат специалистов, которые обеспечивают защиту активов и данных. Ни одна биржа не даст 100% гарантию от преступников, однако есть комплекс мер, которые применяют CEX для защиты активов пользователей. Среди них:

• Верификация пользователя KYC (Know Your Customer) — процедура «Знай своего клиента» позволяет бирже подтвердить личность пользователя, а клиенту получить доступ ко всем функциям платформы;
• Комплексная проверка, или Customer Due Diligence (DD) — оценка риска профиля клиента. Покажет, был ли пользователь причастен к финансовым махинациям;
• Мониторинг транзакций — действия, которые помогают выявлять подозрительную активность и при необходимости приостанавливать работу учетной записи. Это поможет предотвратить кражу, если злоумышленник получит доступ к учетной записи клиента;
• Холодное хранение — это хранение большинства активов на кошельке, который находится не в сети и трудно доступен для хакерской атаки;
• Мониторинг IP-адресов, по которым пользователь входит в биржу, помогает выявить несанкционированный доступ к учетной записи и сообщить об этом настоящему владельцу аккаунта.

Эти меры являются частью комплексов AML и CFT (противодействие отмыванию денег и финансированию терроризма), обеспечивающих репутацию биржи и защиту клиентов.

Кроме этого на CEX платформах используют дополнительные функции, такие как:

• Двухфакторная аутентификация (2FA);
• Anti-Phishing;
• Web Aplication Firewall (WAF);
• Временная блокировка вывода средств после смены адреса электронной почты или номера телефона;
• Функция установки времени продолжительности сессии и PIN-кода для приложений CEX.

Меры безопасности могут отличаться на разных биржах. Однако любая безопасная биржа криптовалют, как минимум, должна поддерживать 2FA, KYC-верификацию и хранить большинство активов пользователей на холодных кошельках.

Например, WhiteBIT имеет все вышеперечисленные механизмы защиты. А также, хранит 96% активов на холодных кошельках и использует WAF (Web Application Firewall), чтобы своевременно блокировать хакерские атаки. Платформа прошла аудит Hacken.io — ведущих специалистов по предоставлению услуг в сфере кибербезопасности со специализацией на блокчейн-технологиях. Согласно аудитам Hacken.io и сертификационной платформы CER.live в 2022 году, WhiteBIT соответствует самым высоким требованиям к уровню безопасности и входит в тройку бирж по надежности с наивысшим рейтингом ААА.

DEX

Децентрализованные биржи/ Decentralized exchange (DEX) — это торговые платформы, которые объединяют покупателей и продавцов криптовалют, проводят все операции с помощью транзакций на блокчейне и не имеют единого контролирующего органа. В отличие от централизованных бирж (CEX), децентрализованные платформы не хранят средства пользователей и не требуют регистрации. Из-за отсутствия центрального органа DEX используют смарт-контракты для выполнения сделок и записи транзакций в блокчейн.

Первые децентрализованные биржи в сети Bitcoin появились еще в 2014 году, но настоящий всплеск в развитии децентрализованных бирж произошел после появления смарт-контрактов в сети Ethereum и применения технологии автоматического маркетмейкера (AMM).

Для успешной работы DEX нужны только поставщики ликвидности и трейдеры. Трейдеры используют платформу для осуществления обменов, а инвесторы предоставляют ликвидность DEX и получают небольшой процент комиссий от каждой сделки.

Децентрализованные биржи позволяют пользователям:

• Сохранять анонимность;
• Делать транзакции напрямую с кошелька;
• Получать пассивный заработок;
• Избегать возможности блокировки счета.

Торговать на DEX несложно, но новички могут столкнуться с новыми понятиями и явлениями, такими как проскальзывание, ликвидность, непостоянные убытки (impermanent loss) и другие.

Децентрализованные биржи, так же как и централизованные, позволяют покупать криптовалюту за национальные валюты. Но на DEX эту функцию реализуют партнерские сервисы. Таким образом, чтобы начать торговать, необходимо приобрести цифровые активы и подключить криптокошелек к бирже. Хотя на децентрализованных биржах не требуется проходить KYC, сторонние сервисы могут запросить KYC-верификацию перед покупкой криптовалюты.

К недостаткам DEX относят:

• Меньшую ликвидность по сравнению с CEX;
• Высокие комиссии за обмен;
• Ограниченное количество типов заявок;
• Отсутствие возможности оспорить сделки;
• Необходимость большей осведомленности пользователя;
• Невозможность высокочастотной торговли (скорость исполнения заявок зависит от подтверждения транзакций в блокчейне).

Многие думают, что DEX — это не биржа криптовалют для новичков. Будто эти платформы, в основном, выбирают опытные пользователи. Но не обязательно иметь диплом магистра блокчейн-технологий, чтобы пользоваться децентрализованными биржами. Например, WhiteSwap — это AMM-биржа (с автоматизированным маркетмейкером) из экосистемы WhiteBIT, которой управляет сообщество. Чтобы обменять криптовалюту на WhiteSwap, достаточно выбрать сеть (Ethereum, Tron или Polygon), подключить кошелек, выбрать актив для покупки и продажи, и совершить сделку.

У WhiteSwap нет центрального органа, который принимает решения — эта децентрализованная биржа управляется сообществом. Для этого используется токен WSD, который позволяет его владельцам принимать участие в развитии проекта.

P2P платформы (Peer-to-Peer)

Пиринговые платформы/ Peer-to-Peer platforms (P2P) — это платформы, где пользователи могут обмениваться криптовалютами или национальными валютами между собой. Они работают по принципу доски объявлений, то есть покупатели и продавцы могут просмотреть объявления других торговцев или разместить собственное.

Особенности P2P-платформ:

• Отсутствие KYC-верификации;
• Самостоятельный выбор заявок;
• Торговля с защитой депонирования (escrow);
• Большой выбор методов оплаты;
• Прямой обмен активами без посредников.

Чтобы торговать на P2P-бирже, необходимо зарегистрироваться и разместить объявление. В нем указывается количество актива, цена, условия и метод оплаты, ограничения сделок и маржа.

После того как клиент разместил объявление о покупке/продаже, алгоритм автоматически переведет необходимое количество активов на временный баланс — систему условного депонирования (escrow-счет). Обмен не будет осуществлен, пока обе стороны не подтвердят транзакцию.

Все пользователи на P2P-платформе имеют рейтинг, на его основе можно выбирать участников сделки.

Преимущества P2P-торговли:

• Минимальные комиссии;
• Возможность отказаться от сделки;
• Интуитивный интерфейс.

В то же время можно выделить следующие минусы торговли на P2P-платформе:

• Низкая скорость проведения сделок;
• Полная анонимность пользователей;
• Шанс наткнуться на мошенника.

Однако некоторые платформы успешно защищают клиентов от мошенников. Например, на платформе Bitcoin Global отсутствуют комиссии за покупку/продажу криптовалюты, есть мобильное приложение, телеграм-бот и кошелек. На платформе доступны мгновенные переводы с помощью WhiteBIT-кодов и собственная система депонирования. В случае попытки обмануть покупателя, можно обратиться в службу поддержки, открыть спор и при положительном решении получить приобретенные активы обратно.

Чем отличаются DEX и P2P-платформы

P2P-платформы, как и децентрализованные биржи, не привлекают третьих сторон к торговле, вместо этого пользователи торгуют между собой напрямую. Но в отличие от DEX, P2P позволяют торговать национальными валютами. Кроме того, P2P-платформы имеют систему условного депонирования, которая отсутствует на DEX. Также, в отличие от P2P-платформ, на DEX нельзя оспорить транзакцию. Таким образом, P2P-биржи легко удовлетворяют потребности новичков и остаются удобным инструментом для опытных трейдеров для работы с национальными валютами.

Как выбрать криптобиржу?

Прежде чем выбирать криптовалютную биржу, нужно учесть несколько важных факторов.

Насколько криптобиржа безопасна?

Одной из самых больших проблем, угрожающих биржам криптовалют, являются хакерские атаки. Для начала стоит обратить внимание на то, насколько серьезно биржа уделяет внимание своим мерам безопасности. Таким как:

• Двухфакторная аутентификация;
• Надежные меры безопасности против фишинговых мошенничеств, атак и других попыток кражи;
• Поддержка биометрического входа;
• Хранение активов на холодном кошельке;
• Стандарты KYC (необходимость подтверждения личности перед открытием нового счета на криптовалютной бирже).

Сколько торговых пар?

Монеты с более высокой рыночной капитализацией чаще присутствуют на большинстве бирж. Инвесторам, которые ищут более экзотические активы, надо выбирать платформы с большим количеством пар. Скорее всего там будут как и самые популярные монеты, так и не очень известные.

Какие государственные валюты доступны?

Если тебя интересует обмен национальных валют на криптовалюту, то децентрализованные биржи — не лучший вариант из-за больших комиссий и более сложных процедур. В таком случае, выбор между различными CEX и P2P-платформами будет зависеть от того есть ли на них необходимая тебе государственная валюта.

Какой размер комиссий на бирже?

Транзакции на криптовалютных биржах сопровождаются комиссиями. На крупнейших платформах комиссия за транзакции обычно составляет 0,2% или ниже. Однако помни, что даже в рамках одной биржи комиссии могут отличаться в зависимости от вида сделки.

Есть ли инструменты для получения пассивного дохода?

Хотя биржи в первую очередь направлены на то, чтобы позволить пользователям покупать и продавать виртуальные активы, многие из них вводят программы вознаграждений с целью позволить пользователям увеличить их состояние. Условия и бонусы будут зависеть от платформы. Также некоторые платформы предлагают открыть криптодепозиты. Например, WhiteBIT Earn предлагает планы криптодепозитов под проценты от 0,3% до 25,85% годовых на определенные активы.

Почему нужно выбрать WhiteBIT?

WhiteBIT — крупнейшая европейская централизованная криптовалютная биржа. На бирже уже более 270+ криптоактивов и 6 фиатных валют. У WhiteBIT более 4 млн зарегистрированных клиентов во всем мире. Максимальный среднесуточный объем торгов составляет более $2,5 млрд.

WhiteBIT — это экосистема, в которую входят:

• ​​Торговля на спотовом, фьючерсном и маржинальных рынках;
• Токен WhiteBIT (WBT) — собственный токен биржи, который предоставляет пользователям множество преимуществ, таких как скидки на торговые комиссии до 100%, повышенные реферальные ставки до 50%, ежедневные бесплатные AML-проверки, вывод ETH и ERC20 токенов без комиссии и многое другое.
• WhiteBIT-коды — мгновенные и бесплатные переводы криптовалюты между кошельками на бирже;
• Whitepay — решение для обработки криптовалютных платежей;
• WhiteBIT Earn — система, которая предоставляет возможность получать пассивный доход от долгосрочных инвестиций в цифровые активы;
• WhiteSwap (AMM DEX) — безопасная и удобная децентрализованная биржа, работающая на блокчейнах Ethereum, Tron и Polygon;
• Трейдинговые турниры — один из видов активностей на WhiteBIT, который дает возможность пополнить коллекцию новыми криптоактивами за торговлю некоторыми торговыми парами;
• Anti-money Laundering (AML) — веб-страница для проверки адреса на причастность к отмыванию денег;
• WhiteEX — физические карты для пополнения баланса на бирже WhiteBIT.

Также, клиенты WhiteBIT имеют широкий выбор возможностей заработка.

Торговля

Зарегистрированные пользователи могут торговать с помощью собственных (Спотовая) и заемных средств (Маржинальная/Фьючерсная). Размер плеча можно выставлять из доступных значений — от 1х до 20х для маржинальной торговли и от 1х до 100х для рынка фьючерсов.

Для покупки и продажи монет пользователь может использовать заявки Limit, Market, Stop и OCO.

Активности 

Пользователи биржи имеют доступ к многочисленным активностям платформы. Как правило, это трейдинговые турниры, мем-батлы, различные викторины и раздачи. Каждая из активностей разыгрывает щедрый призовой фонд в криптовалюте.